PENGARUH THE FED RATE, BI 7-DAYS (REVERSE) REPO RATE (BI RATE), INFLASI, DAN NILAI TUKAR TERHADAP INDEKS HARGA SAHAM GABUNGAN (IHSG) DI BURSA EFEK INDONESIA Periode 2014 – 2019

Abstract

Perancangan/penelitian ini tentang kondisi makroekonomi dengan tujuannya untuk mengetahui pengaruh dari The Fed Rate, BI 7-days (Reverse) Repo Rate (BI Rate), Inflasi, dan Nilai Tukar terhadap Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG) di Bursa Efek Indonesia selama Periode Januari 2014 sampai dengan Oktober 2019. Metode yang digunakan adalah metode kuantitatif. Data yang digunakan berupa data sekunder dengan jenis time series 70 bulan. Penelitian ini melakukan observasi penelitian dari bulan Januari 2014 hingga Oktober 2019. Data diolah dengan model Uji Regresi Berganda. Hasil penelitian ini menunjukkan secara simultan variabel independen berpengaruh secara signifikan pada IHSG. Secara parsial, variabel The Fed Rate, BI7-days Rate, dan nilai tukar berpengaruh signifikan terhadap IHSG, sedangkan variabel inflasi tidak berpengaruh signifikan terhadap IHSG. Kata Kunci: The Fed Rate, BI Rate/BI-7days rate, inflasi, nilai tukar, IHSG, pasar modal.